Stage Ingénieur Financier Quantitatif Fixed Income – Analyse financier (H/F)

Description de l'offre

Environnement :

Implanté dans 36 pays, HSBC Global Asset Management donne accès à de nouvelles opportunités d'investissement et propose des solutions adaptées aux besoins de ses clients institutionnels, entreprises, clients privés et intermédiaires.

Le stage se déroulera au sein de l'équipe Fixed Income Quantitative Research qui est directement rattachée au département Fixed Income. Constituée de 4 personnes, l'équipe s'occupe principalement de contribuer au développement de stratégies et de développer des outils et des indicateurs d'aide à la décision, ainsi que des méthodologies pour les gérants de l'équipe Global Fixed Income. En particulier, l'équipe Fixed Income Quantitative Research donne le support quantitatif à l'équipe de recherche crédit.

Missions :

Au sein de l'équipe Fixed Income Quantitative Research de HSBC Global Asset Management France, nous recherchons une ou un stagiaire d'école d'ingénieur ou universitaire spécialisé(e) en Mathématiques appliquées, Informatique et Finance de marché dont la principale mission serait de nous assister dans le développement d'un outil quantitatif interne de rating crédit des sociétés.

Ce projet vise plusieurs objectifs :

1- Création d'une base des données pertinente pour l'élaboration de notes de crédit (rating internes/scores de crédit quantitatifs), pour un univers encore à déterminer.

2- Développement d'une approche pour traduire les conclusions qualitatives des analystes dans des indicateurs quantitatifs à intégrer dans l'élaboration de notes de crédit finales des sociétés.

3- Une attention particulière devra être donnée aux indicateurs ESG

4- Elaborer un cadre de tests statistiques des hypothèses sur lesquelles l'analyse crédit des sociétés est basée, et réaliser ces tests.

5- De façon générale, élaboration d'un cadre formel d'analyse, basé sur l'état de l'art de l'analyse de risque crédit, y-compris les approches des agences de notation. Toutefois, il est à signaler que le projet ne vise pas à reproduire les approches des agences de notation. Au contraire, il s'agit bien de formaliser un approche qui nous est propre, même s'il est basé sur des protocoles d'analyse bien connus par le marché, et qui prennent en compte les résultats de nos propres recherches.

Au cours de ce stage, le/la candidat(e) devra dans un premier temps appréhender ces problématiques en faisant une synthèse de la littérature académique associée, puis participer à l'élaboration de ces outils.

Les tests statistiques/backtests en général seront performés dans un environnement R.

Ces travaux seront effectués en étroite collaboration avec des ingénieurs financiers de l'équipe de Recherche Quantitative Fixed Income et les équipes de Recherche Crédit.

Ces travaux devront donner lieu à une publication interne.

Profil recherché

Qualifications :

Profil :

Durée du stage : 6 mois à temps plein.

Début : 31 Mars 2018

Niveau d'études/diplôme préparé : Formation supérieure en :

- Banque/Finance avec une dominante informatique,

- ou orientée Informatique avec une dominante Finance,

- ou data science Diplôme Bac +4/5 écoles d'Ingénieur,

- ou équivalents Universitaires) (ENSAE, ENSAI, ENSIMAG, Master in Asset and Risk Management Evry…)

Connaissance et goût pour l'analyse crédit.

IT : Développeur ayant de bonnes connaissances en programmation R, Excel/VBA

Mathématiques : Dominante statistiques

Qualités Personnelles:

Autonomie : Nécessitera un investissement très important pour s'approprier les outils existants et les modèles mathématiques appliqués

Rigueur : dans l'analyse et la structuration de codes.

Bonne communication avec les membres de l'équipe afin de clarifier les besoins et remonter les points bloquants

Capacité à conceptualiser une architecture de production Quant, robuste et rapide